Типовые задания для контрольной работы по дисциплине

Контрольная работа по дисциплине Корпоративные финансы выступает итоговой формой контроля знаний по курсу и предполагает прохождение по ней собеседования.

Цели выполнения контрольной работы:

§ Проверка качества усвоения студентами изучаемого материала;

§ Развитие навыков самостоятельного анализа и обобщения изучаемой литературы;

§ Закрепление теоретических знаний студентов по избранной теме.

Контрольная работа состоит из двух частей. В первой части рассматриваются теоретические вопросы, вторая часть предполагает решение и анализ конкретной ситуации.

Контрольная работа составлена в 7 вариантах. Вариант контрольной работы выбирается в зависимости от первой буквы фамилии студента.

Вариант 1

Теоретические вопросы

1) Какое место занимают финансы организаций (предприятий) в финансовой системе современной российской экономики?

2) Раскройте сущность прибыли в свете современной экономической мысли.

3) Как оценить эффективность формирования и использования основного капитала предприятия?

Конкретная ситуация

В отчетном году среднегодовой размер оборотных средств составил 10 074 тыс. руб. В структуре оборотных средств 60% приходится на оборотные активы, обслуживающие производственный цикл, то есть сырье, материалы, затраты на незавершенное производство и готовую продукцию на складе, размер которых зависит от изменения производственной программы, а 40% приходится на оборотные активы, непосредственно независящие от изменения производственной программы, то есть запасные части, расходы будущих периодов, инструмент, инвентарь).

По оценкам экономистов длительность одного оборота оборотных средств в плановом году по сравнению с отчетным годом снизится на 4, 11%.

Выручка от продаж отчетного года ОАО «Лесопарк» составила 24 840 тыс. руб. Ожидаемый темп прироста выручки от продаж в плановом году 4, 35%.

Ожидаемый темп прироста объемов производства готовой продукции в плановом году 7, 3%.

Рассчитайте коэффициент обеспеченности оборотными средствами, длительность одного оборота оборотных средств в отчетном году и на плановый год для ОАО «Лесопарк», а также потребность в оборотных средствах аналитическим и коэффициентным методами на плановый год.

Вариант 2

Теоретические вопросы

1) Какие методы определения потребности в оборотном капитале вы знаете?

2) Какую роль играет финансовый анализ в деятельности организации (предприятия)?

3) Каковы цель, задачи и основные положения амортизационной политики организации (предприятия)?

Конкретная ситуация

Выручка от продаж фирмы за три месяца отчетного года составила: в октябре 600 тыс.руб., в ноябре 700 тыс. руб., в декабре 800 тыс. руб.

Подготовлены прогнозы выручки от продаж на четыре первых месяца планового года: январь 300 тыс. руб., февраль 400 тыс. руб., март 400 тыс.руб., апрель 600 тыс. руб. 25% продаж оплачивается в течение 10 дней, то фактически за наличный расчет, остальные продажи осуществляются в кредит. Клиенты, пользующиеся кредитом, платят следующим образом: 60% в течение 30 дней; 30% в течение 60 дней; 10% в течение 90 дней.

Себестоимость продаж (покупная стоимость товаров) составляет 80% объема продаж; фирма осуществляет закупки заранее один раз в месяц и оплачивает их наличными.

Планируемый фонд оплаты труда без единого социального налога 60 тыс.руб. в январе, 80 тыс.руб. в феврале и 100 тыс. руб. в марте.

Сумма ежемесячной арендной платы составляет 4 тыс. руб.

Фирма должна выплатить в марте проценты по банковскому кредиту на сумму 30 тыс. руб.

В конце декабря остатки на расчетном счете и кассе фирмы уве­личились до 200 тыс. руб. и администрация рассматривает эту сумму как не­обходимый минимум.

Разработайте бюджет движения денежных средств торговой фирмы ООО «Пром» на 6 месяцев планового года.

Вариант 3

Теоретические вопросы

1) Каковы особенности формирования финансовых ресурсов акционерных обществ?

2) Как оценить эффективность формирования и использования основного капитала организации (предприятия)?

3) Какую роль играет факторинг в ускорении оборачиваемости оборотного капитала организации (предприятия)?

Конкретная ситуация

Руководство предприятия ООО «Промсервис» намерено увеличить выручку от продаж на 10% (с 60 000 тыс. руб. до 74 000 тыс.руб.) за счет увеличения объема продаж. Общие переменные издержки составляют для исходного варианта 33 000 тыс. руб. Постоянные затраты оцениваются в 5 000 тыс. руб.

Рассчитайте для исходного варианта и варианта с 10% ростом выручки от продаж валовую маржу, коэффициент валовой маржи (отношение валовой маржи к выручке от продаж), прибыль от продаж, точку безубыточности в денежных единицах, запас финансовой прочности в денежных единицах, относительный запас финансовой прочности, коэффициент операционного левериджа, силу воздействия операционного левериджа.

Как и почему изменяются запас финансовой прочности и сила воздействия операционного левериджа по мере удаления выручки от продаж от порога рентабельности (точки безубыточности)?

Вариант 4

Теоретические вопросы

1) Нужно ли стремиться к балансу дебиторской и кредиторской задолженности организации (предприятия)?

2) Какие методы финансового планирования вы знаете?

3) Проведите сравнительный анализ финансирования предприятия за счет собственных и заемных источников.

Конкретная ситуация

В таблице 15 приведены данные об источниках средств четырех предприятий, относящихся к одной отрасли по состоянию на 31 декабря.

Источники финансирования организаций на 31 декабря, т ыс. руб.

Рассчитайте показатели финансовой устойчивости четырех предприятий и оцените структуру источников финансирования организаций.

Вариант 5

Теоретические вопросы

1) Каковы принципы распределения чистой прибыли (убытка) отчетного периода на предприятии?

2) Какие преимущества и недостатки имеет принятие решения о покупке основных средств по лизингу?

3) Какие пути ускорения денежного оборота предприятия вы можете назвать?

Конкретная ситуация

В таблице приведены данные о доходах и расходах ООО «Строй»

Доходы и расходы ООО «Строй»

Проанализируйте динамику переменных, условно-постоянных расходов и совокупных расходов ООО «Строй» за 2009-2010 гг., а также рассчитайте абсолютную и относительную экономию (перерасход) затрат фирмы.

Вариант 6

Теоретические вопросы

1) Какие факторы влияют на состав и структуру оборотных средств организации (предприятия)?

2) В чем заключается экономический смысл эффекта операционного рычага и каковы сферы его применения?

3) Охарактеризуйте различия между производственным, стратегическим и финансовым планированием.

Конкретная ситуация

Товарная продукция в планируемом году ОАО «Ассорти» по производственной себестоимости оценивается в 130 000 тыс. руб., по оптовым ценам в 156 000 тыс.руб.

Ожидаемый остаток товаров на складе и в отгрузке по производственной себестоимости на конец отчетного периода составляет 11 800 тыс.руб.

Удельный вес товарной продукции 4 квартала по плану должен составить 30%.

Норма оборотных средств по готовой продукции на складе в 4 квартале планового года установлена в 12 дней.

Внепроизводственные расходы в плановом году оцениваются в 6, 85 тыс. руб.

Повышение цен с 1 января планового года увеличит выручку от продаж входных остатков на начало планового года на 26%.

Коэффициент пересчета остатков на начало планируемого года по производственной себестоимости в оптовые цены установлен 1, 13.

Рассчитайте выручку от продаж, полную себестоимость продаж, а также прибыль (убыток) от продаж в плановом периоде.

Вариант 7

Теоретические вопросы

1) Каким образом коммерческая и финансовая среда, в условиях которых работает предприятие, оказывают влияние на результаты его хозяйственной деятельности?

2) Опишите механизм формирования прибыли (убытка) от продаж и чистой прибыли (убытка) отчетного периода на предприятии.

3) Как рассчитать и оценить обеспеченность предприятия собственными оборотными средствами? Какой должна быть оптимальная доля собственных оборотных средств?

Конкретная ситуация

ОАО «Промсервис» продает готовую продукцию по цене 1800 руб. за ед. Ежемесячный выпуск составляет пять партий по 200 штук каждая.

Затраты на производство различного количества готовой продукции по ОАО «Промсервис», тыс. руб.

В ноябре предприятие получило следующие заказы на поставки: пять партий по 200 ед. готовой продукции по обычной цене 1800 руб. за ед.; одна дополнительная партия по цене 1000 руб. за ед., причем для производства этой партии не требуется новых постоянных затрат.

Рассчитайте общую себестоимость выпуска готовой продукции в ноябре месяце в зависимости от фактического объема производства. Вычислите себестоимость единицы готовой продукции и прибыль (убыток) от продаж при производстве 1000 шт. в ноябре месяце. Определите, правильно ли поступило руководство предприятия, приняв дополнительный заказ.