Главная страница Случайная страница
КАТЕГОРИИ:
АвтомобилиАстрономияБиологияГеографияДом и садДругие языкиДругоеИнформатикаИсторияКультураЛитератураЛогикаМатематикаМедицинаМеталлургияМеханикаОбразованиеОхрана трудаПедагогикаПолитикаПравоПсихологияРелигияРиторикаСоциологияСпортСтроительствоТехнологияТуризмФизикаФилософияФинансыХимияЧерчениеЭкологияЭкономикаЭлектроника
Анализ имущества и источников его финансирования. Основным источником информации для анализа финансового состояния служит бухгалтерский баланс предприятия
|
|
Основным источником информации для анализа финансового состояния служит бухгалтерский баланс предприятия. Все имущество, которое принадлежит предприятию и которое отражено в его балансе, называется его активами. Структура стоимости имущества дает общее представление о финансовом состоянии предприятия. Она показывает долю каждого элемента в активах. Показатели структурной динамики отражают долю участия каждого вида имущества в общем изменении совокупных активов. Их анализ позволяет сделать вывод о том, в какие активы вложены вновь привлеченные финансовые ресурсы или активы уменьшились за счет оттока финансовых ресурсов. Анализ баланса проводится в основном с применением методов горизонтального и вертикального анализа.
Структура имущества ПАО «Краснодонского завода «Автоагрегат» за 2013-2015 года приведена в таблице 2.
Таблица 2. Структура имущества ПАО «Краснодонского завода «Автоагрегат» за 2013-2015 года
| Наименование статей баланса предприятия | Изменения | |||||||||
| тыс. грн. | (%) | тыс. грн. | (%) | тыс. грн. | (%) | 2013-2014 | 2014-2015 | |||
| тыс. грн. | (%) | тыс. грн. | (%) | |||||||
| Внеоборотные активы | 74, 52 | 75, 19 | 66, 77 | -1486 | 0, 67 | -4 191 | -8, 43 | |||
| Нематериальные активы | 0, 02 | 0, 02 | -3 | -0, 02 | ||||||
| Незавершенное строительство | 27, 69 | 30, 74 | 14, 89 | -22 | 3, 05 | -3581 | -15, 85 | |||
| Основные средства | 46, 83 | 44, 44 | 51, 88 | -1466 | -2, 39 | -607 | 7, 44 |
Окончание таблицы 2
| Оборотные активы | 25, 48 | 24, 81 | 5 005 | 33, 23 | -679 | -0, 67 | 8, 43 | |||
| Запасы: | 14, 34 | 17, 76 | 25, 49 | 3, 42 | 7, 73 | |||||
| Производствен-ные запасы | 8, 83 | 9, 88 | 12, 14 | 1, 05 | -44 | 2, 26 | ||||
| Незавершенное производство | 2, 23 | 3, 77 | 2, 10 | 1, 54 | -398 | -1, 67 | ||||
| Готовая продукция | 2, 99 | 3, 82 | 10, 89 | 0, 83 | 7, 07 | |||||
| Товары | 0, 29 | 0, 29 | 0, 37 | -6 | 0, 07 | |||||
| Векселя полученные | 0, 05 | 0, 05 | 0, 07 | 0, 01 | 0, 01 | |||||
| Дебиторская задолженность за товары, работы, услуги | 2, 88 | 3, 02 | 4, 07 | -36 | 0, 14 | 1, 05 | ||||
| Дебиторская задолженность по расчетам | 4, 01 | 0, 68 | 0, 01 | -717 | -3, 33 | -128 | -0, 67 | |||
| Прочая текущая дебиторская задолженность | 1, 93 | 0, 54 | 0, 33 | -305 | -1, 39 | -54 | -0, 22 | |||
| Денежные средства и их эквиваленты | 0, 03 | 0, 19 | 0, 02 | 0, 16 | -33 | -0, 17 | ||||
| Прочие оборотные активы | 2, 24 | 2, 55 | 3, 25 | 0, 31 | 0, 70 | |||||
| БАЛАНС | -2 165 | -3 886 |
Исходя из данных таблицы 2 можно сделать следующие выводы о структуре имущества на основе анализа актива баланса ПАО «Краснодонского завода «Агрегат». В 2014 году по отношению к 2013 году произошло снижение баланса на 2 165 тыс. грн. К снижению привело уменьшение как внеоборотных активов в размере 1 486 тыс. грн., так и оборотных активов на 679 тыс. грн. На уменьшение внеоборотных активов повлияло в большей степени снижение основных средств на 1 466 тыс. грн., что свидетельствует об отсутствии вложения средств на приобретение основных средств. Если же рассматривать изменения относительного показателя, то они оказывают существенного влияния на структуру баланса, так как внеоборотные активы возросли всего на 0, 67%. Следовательно, оборотные активы снизились на 0, 67%. На их снижение повлияло уменьшение дебиторской задолженности по расчетам на 717 тыс. грн., за товары, работы и услуги на 36 тыс. грн. и прочей дебиторской задолженности на 305 тыс. грн. Это свидетельствует о росте долгов перед ПАО «Краснодонским заводом «Агрегат» другими организациями и, в последствии, поспособствуют финансовому улучшению нашего предприятия. Следовательно, это положительный фактор. Также стоит отметить рост запасов предприятия на 338 тыс. грн., большую часть из которых составляет незавершенное производство в размере 244 тыс. грн.
В 2015 году баланс актива продолжил снижение и уменьшился еще на 3 866 тыс. грн. Снижение произошло за счет уменьшения внеоборотных активов в размере 4 191 тыс. грн. Из них 3 581 тыс. грн. составило уменьшение незавершенного строительства и 607 тыс. грн. основных средств. Оборотные же активы баланса в 2015 году увеличились на 305 тыс. грн. Стоит отметить рост запасов благодаря накоплению готовой продукции на складе.
Рисунок 3 наглядно отображает наиболее значимые изменения в анализируемом промежутке времени в составе активов баланса.
Рисунок 3. Наиболее значительные изменения в составе активов ПАО «Краснодонского завода «Агрегат» за 2013–2015 гг.
Таким образом, при анализе структуры актива баланса наблюдается постепенное снижение внеоборотных активов и, следовательно, повышение оборотных активов баланса на протяжении исследуемого периода. Данный факт свидетельствует о рациональном использовании нашим предприятием своих активов, что в последствии приведет к увеличению ликвидности и платежеспособности ПАО «Краснодонского завода «Агрегат».
Структура активов представлена на рисунке 4.
Рисунок 4. Структура активов ПАО «Краснодонского завода «Агрегат» за 2015 год
Структура источников финансирования имущества ПАО «Краснодонского завода «Автоагрегат» приведена в таблице 3.
Таблица 3. Структура источников финансирования имущества ПАО «Краснодонского завода «Автоагрегат» за 2013-2015 года
| Наименование статей баланса предприятия | Изменения | |||||||||
| тыс. грн. | (%) | тыс. грн. | (%) | тыс. грн. | (%) | 2013-2014 | 2014-2015 | |||
| тыс. грн. | (%) | тыс. грн. | (%) | |||||||
| Собственный капитал | 68, 42 | 59, 34 | 38, 67 | -3201 | -9, 08 | -5420 | -20, 67 | |||
| Уставный капитал | 1, 64 | 1, 83 | 2, 30 | 0, 19 | 0, 47 |
Окончание таблицы 3
| Дополнительно вложенный капитал | 112, 78 | 125, 67 | 158, 10 | 12, 89 | 32, 43 | |||||
| Резервный капитал | 0, 41 | 0, 46 | 0, 58 | 0, 05 | 0, 12 | |||||
| Нераспределен-ная прибыль (непокрытый убыток) | (9799) | (46, 41) | (13000) | (68, 61) | (18420) | (122, 30) | -3201 | -22, 20 | -53, 69 | |
| Долгосрочные обязательства | 13, 64 | 14, 65 | 31, 28 | -105 | 1, 01 | 16, 63 | ||||
| Долгосрочные кредиты банков | 5, 16 | 2, 11 | -690 | -3, 05 | -400 | -2, 11 | ||||
| Прочие долгосрочные обязательства | 8, 48 | 12, 53 | 31, 28 | 4, 06 | 2 336 | 18, 74 | ||||
| Текущие обязательства | 17, 94 | 26, 01 | 30, 05 | 8, 07 | -402 | 4, 04 | ||||
| Краткосрочные кредиты банков | 0, 57 | 0, 04 | 0, 05 | -113 | -0, 53 | 0, 01 | ||||
| Кредиторская задолженность за товары, работы, услуги | 1, 76 | 6, 65 | 8, 07 | 4, 89 | -45 | 1, 42 | ||||
| Текущие обязательства по расчетам | 2 986 | 14, 14 | 3 644 | 19, 23 | 3 284 | 21, 80 | 5, 09 | -360 | 2, 57 | |
| с полученных авансов | 0, 26 | -54 | -0, 26 | |||||||
| с бюджетов | 1, 65 | 1, 82 | 2, 96 | -4 | 0, 17 | 1, 15 | ||||
| со страхования | 5, 76 | 8, 88 | 12, 74 | 3, 13 | 3, 86 | |||||
| с оплаты труда | 4, 23 | 6, 02 | 2, 93 | 1, 79 | -698 | -3, 08 | ||||
| с участниками | 2, 26 | 4, 77 | 3, 17 | 2, 51 | -1, 60 | |||||
| Прочие текущие обязательства | 1, 47 | 0, 09 | 0, 13 | -293 | -1, 38 | 0, 04 | ||||
| БАЛАНС | -2165 | -3886 |
Из таблицы 3 видно, что большую часть в структуре источников имущества на 2013 год составлял собственный капитал предприятия в размере 68, 42% по отношению к заемным средствам. Но на протяжении следующих лет можно наблюдать резкий спад собственного капитала за счет непокрытого убытка. Так, в 2014 году собственный капитал снизился на 3 201 тыс. грн., а в 2015 году еще на 5 420 тыс. грн.
Долгосрочные обязательства на протяжении всего исследуемого периода имели тенденцию роста. Таким образом, долгосрочные обязательства возросли на 1, 01% в 2014 году по сравнению с 2013 годом, а в 2015 году на 16, 63%. Рост связан с увеличением прочих долгосрочных обязательств на 585 тыс. грн. и 2 336 тыс. грн.
Что касается текущих обязательств, то в 2014 году они выросли на 1 141 тыс. грн. за счет кредиторской задолженности и текущих обязательств по расчетам. Кредиторская задолженность выросла на 889 тыс. грн., а текущие обязательства по расчетам на 658 тыс. грн. в основном за счет денежных средств со страхования.
В 2015 году текущие обязательства снизились на 402 тыс. грн. в денежном выражении. Но стоит отметить, что в структуре пассива баланса все же выросли на 4, 04%.
Рисунок 5 наглядно отображает наиболее значимые изменения в анализируемом промежутке времени в составе пассивов баланса.
Рисунок 5. Изменение пассивов ПАО «Краснодонского завода «Автоагрегат» за 2013-2015 года
Таким образом, можно сказать, что структура источников финансирования ПАО «Краснодонского завода «Автоагрегат» изменилась на протяжении исследуемого периода. Подтверждением этого является уменьшение собственного капитала и увеличение обязательств. По сути, это негативная тенденция развития предприятия, так как в последствии может привести к неплатежеспособности и банкротству предприятия.
Наглядно состав пассивов изображен на рис. 6.
Рисунок 6. Состав пассивов ПАО «Краснодонского завода «Автоагрегат» за 2013-2015 года