Понятие и признаки риска. Курс лекций по дисциплине

Курс лекций по дисциплине

«Управление рисками»

ПРЕДИСЛОВИЕ

1. Цель курса: Преподавание данной дисциплины имеет основной целью изучение особенностей рисков, а также экономических основ управления различными их видами с целью снижения финансовых потерь и обеспечения условий успешного функционирования компании.

2. Задачи курса:

- детально изучить сущность и виды экономических рисков, а также причины их возникновения;

- выявить сферы возникновения чистых и спекулятивных, в т.ч. финансовых рисков;

- освоить стратегические и тактические приемы управления различными видами рисков, а также возможности их сочетания.

3. Место курса в системе экономического образования:

Изучение курса «Управление рисками» предполагает наличие у обучающихся базовых знаний в области экономической теории, теории финансов, теории рынка ценных бумаг, финансовой математики, статистики.

4. Формы контроля знаний:

· текущий контроль – выполнение домашней контрольной работы;

· итоговый контроль – зачет в форме теста.

ТЕМАТИЧЕСКИЙ ПЛАН

ЛЕКЦИОННЫЙ МАТЕРИАЛ

Тема 1. Риск как объект управления.

Понятие и признаки риска

1. Под риском в целом понимается возможная опасность потерь, вытекаю­щая из специфики тех или иных явлений природы и видов деятель­ности человека.

2. Риск в любой сфере деятельности — это вероятность неблаго­приятного исхода.

3. Как экономическая категория риск представляет собой событие, которое может произойти или не произойти. В случае совершения такого события возмож­ны три экономических результата: 1) отрицательный (проигрыш, ущерб, убыток); 2) нулевой; 3) положительный (выигрыш, выгода, прибыль). Очевидно, что риск и доход – две взаи­мосвязанные и взаимообусловленные финансовые категории.

4. Под экономическим риском понимается неопределенная возможность возникновения убытка, измеряемого в денежном выражении.

Таким образом, можно выделить следующие особенности экономического риска:

а. Неопределенная, непредсказуемая, случайная возможность возникновения убытка

б. Денежное измерение убытка;

в. Нежелательность возникновения убытка

г. Наличие возможностей предотвращения убытка или даже самого события

д. Количественная оценка риска

Предпринимательский риск − это обоснованный образ действий предпринимателя в неясной, неопределенной (рыночной) обстановке, вызванной как объективными, так и субъективными обстоятельствами, предполагающий преобладание успеха над неудачей.

Таким образом, риск порождается неопределенностью, неясностью обстановки. При этом необходимость действовать и выбирать в неопределенности − это «драма» предпринимательской деятельности.

Причины неопределенности:

1. Незнание − неполнота наших знаний и представлений об окружающем мире, ситуации. Основное направление борьбы человека с этой причиной − стремление хорошо изучить мир, быть в курсе событий, что в итоге приведет к устранению неопределенности незнания. Такая точка зрения − это утопия и наивность, которая сегодня приводит человека к информационной перегрузке.

2. Случайность − это то, что в сходных условиях происходит неодинаково, причем заранее нельзя предугадать, как будет в этот раз. Спланировать каждый случай невозможно.

3. Противодействие − аварии техники, нарушение договорных обязательств поставщиками, трудность сбыта продукции при неопределенном спросе, трудовые конфликты в коллективе, заговоры, рэйдерство и т.п.

Многовековой опыт проведения сделок доказывает, что нулевой риск обеспечивает самый низкий доход, а при самом высоком риске прибыль может иметь наибольшее значение. Поэтому аксиомой сегодня является утверждение: «Более высокий риск связан с вероятностью извлечения большего дохода».