Главная страница
Случайная страница
КАТЕГОРИИ:
АвтомобилиАстрономияБиологияГеографияДом и садДругие языкиДругоеИнформатикаИсторияКультураЛитератураЛогикаМатематикаМедицинаМеталлургияМеханикаОбразованиеОхрана трудаПедагогикаПолитикаПравоПсихологияРелигияРиторикаСоциологияСпортСтроительствоТехнологияТуризмФизикаФилософияФинансыХимияЧерчениеЭкологияЭкономикаЭлектроника
|
Расчет оценки эффективности проекта
В качестве способов финансирования выбраны: собственные средства инвестора и сочетание средств инвестора и кредитной линии. Расчет эффективности проекта проведен для следующих вариантов финансирования:
1. Строительство комплекса за счет средств инвестора;
2. Привлечение кредитных и собственных средств инвестора в соотношении 50% на 50%;
3. Привлечение кредитных и собственных средств инвестора в соотношении 70% на 30% соответственно.
Для каждого из вариантов рассчитаны экономические показатели эффективности инвестиционного проекта с учетом трех возможных направлений развития событий, зависящих от степени загрузки комплекса: по оптимистическому, наиболее вероятному и пессимистическому варианту развития.
Таким образом, сроки окупаемости проекта в зависимости от способа финансирования и показателей загрузки комплекса следующие (таблицы 5.26 - 5.34).
Таблица 5.26 – Оптимистичный прогноз расчета срока окупаемости при финансировании проекта за счет средств инвестора
Наименование показателей
| периоды
| 6 месяцев
| 15 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| Инвестиционная деятельность
| Оформление земельного участка, тыс. руб.
| 0, 05
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Проектно-изыскательские работы, тыс. руб.
| 2, 25
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Оформление ИРД
| 0, 50
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Строительство комплекса, тыс. руб.
| 0, 00
| 405, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Операционная деятельность
| Услуги аквапарка
| 0, 00
| 0, 00
| 172, 62
| 172, 62
| 172, 62
| 172, 62
| Кафе
| 0, 00
| 0, 00
| 14, 89
| 14, 89
| 14, 89
| 14, 89
| Фитнес-центр
| 0, 00
| 0, 00
| 17, 12
| 17, 12
| 17, 12
| 17, 12
| Автостоянка
| 0, 00
| 0, 00
| 4, 73
| 4, 73
| 4, 73
| 4, 73
| Игровая
| 0, 00
| 0, 00
| 4, 06
| 4, 06
| 4, 06
| 4, 06
| Студия загара
| 0, 00
| 0, 00
| 3, 42
| 3, 42
| 3, 42
| 3, 42
| Спа-центр
| 0, 00
| 0, 00
| 7, 44
| 7, 44
| 7, 44
| 7, 44
| Десткая игровая
| 0, 00
| 0, 00
| 11, 00
| 11, 00
| 11, 00
| 11, 00
| Сауна
| 0, 00
| 0, 00
| 7, 05
| 7, 05
| 7, 05
| 7, 05
| Комната отдыха
| 0, 00
| 0, 00
| 3, 21
| 3, 21
| 3, 21
| 3, 21
| Аренда помещений
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| Выручка
| 0, 00
| 0, 00
| 246, 26
| 246, 26
| 246, 26
| 246, 26
| НДС
| 0, 00
| 0, 00
| 29, 60
| 29, 60
| 29, 60
| 29, 60
| Налог на прибыль
| 0, 00
| 0, 00
| 26, 53
| 26, 53
| 26, 53
| 26, 53
| Налог на имущество
| 0, 00
| 0, 00
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| Налоги
| 0, 00
| 0, 00
| 62, 73
| 62, 73
| 62, 73
| 62, 73
| Аренда земли
| 0, 00
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| ФОТ
| 0, 00
| 0, 00
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| Амотризация
| 0, 00
| 0, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| Издержки
| 0, 00
| 0, 00
| 58, 62
| 58, 62
| 58, 62
| 58, 62
| Потребность в средствах на начало периода, тыс. руб.
| 2, 80
| 405, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Чистый доход, тыс. руб.
|
|
| 105, 51
| 105, 51
| 105, 51
| 105, 51
| остаток
|
|
| 302, 29
| 196, 78
| 91, 27
| -14, 24
|
Таблица 5.27 – Наиболее вероятный прогноз расчета срока окупаемости при финансировании проекта за счет средств инвестора
Наименование показателей
| периоды
| 6 месяцев
| 15 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| Инвестиционная деятельность
| Оформление земельного участка, тыс. руб.
| 0, 05
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Проектно-изыскательские работы, тыс. руб.
| 2, 25
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Оформление ИРД
| 0, 50
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Строительство комплекса, тыс. руб.
| 0, 00
| 405, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Операционная деятельность
| Услуги аквапарка
| 0, 00
| 0, 00
| 147, 95
| 147, 95
| 147, 95
| 147, 95
| 147, 95
| 147, 95
| Кафе
| 0, 00
| 0, 00
| 13, 14
| 13, 14
| 13, 14
| 13, 14
| 13, 14
| 13, 14
| Фитнес-центр
| 0, 00
| 0, 00
| 14, 28
| 14, 28
| 14, 28
| 14, 28
| 14, 28
| 14, 28
| Автостоянка
| 0, 00
| 0, 00
| 3, 85
| 3, 85
| 3, 85
| 3, 85
| 3, 85
| 3, 85
| Игровая
| 0, 00
| 0, 00
| 3, 34
| 3, 34
| 3, 34
| 3, 34
| 3, 34
| 3, 34
| Студия-загара
| 0, 00
| 0, 00
| 2, 66
| 2, 66
| 2, 66
| 2, 66
| 2, 66
| 2, 66
| Спа-центр
| 0, 00
| 0, 00
| 6, 56
| 6, 56
| 6, 56
| 6, 56
| 6, 56
| 6, 56
| Десткая игровая
| 0, 00
| 0, 00
| 2, 30
| 2, 30
| 2, 30
| 2, 30
| 2, 30
| 2, 30
| Сауна
| 0, 00
| 0, 00
| 6, 22
| 6, 22
| 6, 22
| 6, 22
| 6, 22
| 6, 22
| Комната отдыха
| 0, 00
| 0, 00
| 2, 83
| 2, 83
| 2, 83
| 2, 83
| 2, 83
| 2, 83
| Аренда помещений
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| Выручка
| 0, 00
| 0, 00
| 203, 85
| 203, 85
| 203, 85
| 203, 85
| 203, 85
| 203, 85
| НДС
| 0, 00
| 0, 00
| 23, 21
| 23, 21
| 23, 21
| 23, 21
| 23, 21
| 23, 21
| Налог на прибыль
| 0, 00
| 0, 00
| 20, 71
| 20, 71
| 20, 71
| 20, 71
| 20, 71
| 20, 71
| Налог на имущество
| 0, 00
| 0, 00
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| Налоги
| 0, 00
| 0, 00
| 50, 52
| 50, 52
| 50, 52
| 50, 52
| 50, 52
| 50, 52
| Аренда земли
| 0, 00
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| ФОТ
| 0, 00
| 0, 00
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| Амотризация
| 0, 00
| 0, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| Издержки
| 0, 00
| 0, 00
| 51, 71
| 51, 71
| 51, 71
| 51, 71
| 51, 71
| 51, 71
| Потребность в средствах на начало периода, тыс. руб.
| 2, 80
| 405, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Чистый доход, тыс. руб.
|
|
| 76, 22
| 76, 22
| 76, 22
| 76, 22
| 76, 22
| 76, 22
| остаток
|
|
| 331, 58
| 255, 35
| 179, 13
| 102, 90
| 26, 68
| -49, 55
|
Таблица 5.28 – Пессимистичный прогноз расчета срока окупаемости при финансировании проекта за счет средств инвестора
Наименование показателей
| периоды
| 6 месяцев
| 15 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| Инвестиционная деятельность
| Оформление земельного участка, тыс. руб.
| 0, 05
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Проектно-изыскательские работы, тыс. руб.
| 2, 25
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Оформление ИРД
| 0, 50
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Строительство комплекса, тыс. руб.
| 0, 00
| 405, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Операционная деятельность
| Услуги аквапарка
| 0, 00
| 0, 00
| 123, 30
| 123, 30
| 123, 30
| 123, 30
| 123, 30
| 123, 30
| 123, 30
| Кафе
| 0, 00
| 0, 00
| 11, 38
| 11, 38
| 11, 38
| 11, 38
| 11, 38
| 11, 38
| 11, 38
| Фитнес-центр
| 0, 00
| 0, 00
| 11, 93
| 11, 93
| 11, 93
| 11, 93
| 11, 93
| 11, 93
| 11, 93
| Автостоянка
| 0, 00
| 0, 00
| 2, 96
| 2, 96
| 2, 96
| 2, 96
| 2, 96
| 2, 96
| 2, 96
| Игровая
| 0, 00
| 0, 00
| 2, 90
| 2, 90
| 2, 90
| 2, 90
| 2, 90
| 2, 90
| 2, 90
| Студия загара
| 0, 00
| 0, 00
| 1, 89
| 1, 89
| 1, 89
| 1, 89
| 1, 89
| 1, 89
| 1, 89
| Спа-центр
| 0, 00
| 0, 00
| 5, 69
| 5, 69
| 5, 69
| 5, 69
| 5, 69
| 5, 69
| 5, 69
| Десткая игровая
| 0, 00
| 0, 00
| 1, 90
| 1, 90
| 1, 90
| 1, 90
| 1, 90
| 1, 90
| 1, 90
| Сауна
| 0, 00
| 0, 00
| 5, 39
| 5, 39
| 5, 39
| 5, 39
| 5, 39
| 5, 39
| 5, 39
| Комната отдыха
| 0, 00
| 0, 00
| 2, 45
| 2, 45
| 2, 45
| 2, 45
| 2, 45
| 2, 45
| 2, 45
| Аренда помещений
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| Выручка
| 0, 00
| 0, 00
| 170, 51
| 170, 51
| 170, 51
| 170, 51
| 170, 51
| 170, 51
| 170, 51
| НДС
| 0, 00
| 0, 00
| 19, 27
| 19, 27
| 19, 27
| 19, 27
| 19, 27
| 19, 27
| 19, 27
| Налог на прибыль
| 0, 00
| 0, 00
| 17, 12
| 17, 12
| 17, 12
| 17, 12
| 17, 12
| 17, 12
| 17, 12
| Налог на имущество
| 0, 00
| 0, 00
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| Налоги
| 0, 00
| 0, 00
| 42, 99
| 42, 99
| 42, 99
| 42, 99
| 42, 99
| 42, 99
| 42, 99
| Аренда земли
| 0, 00
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| ФОТ
| 0, 00
| 0, 00
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| Амотризация
| 0, 00
| 0, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| Издержки
| 0, 00
| 0, 00
| 40, 25
| 40, 25
| 40, 25
| 40, 25
| 40, 25
| 40, 25
| 40, 25
| Потребность в средствах на начало периода, тыс. руб.
| 2, 80
| 407, 20
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Чистый доход, тыс. руб.
|
|
| 67, 87
| 67, 87
| 67, 87
| 67, 87
| 67, 87
| 67, 87
| 67, 87
| остаток
|
|
| 342, 13
| 274, 25
| 206, 38
| 138, 50
| 70, 63
| 2, 76
| -65, 12
|
Таблица 5.29 – Оптимистичный прогноз расчета срока окупаемости при финансировании проекта за счет кредитных средств (50%)
Наименование показателей
| периоды
| 6 месяцев
| 15 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| Инвестиционная деятельность
|
|
|
|
|
|
|
| Оформление земельного участка, тыс. руб.
| 0, 05
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Проектно-изыскательские работы, тыс. руб.
| 2, 25
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Оформление ИРД
| 0, 50
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Строительство комплекса, тыс. руб.
| 0, 00
| 205, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Операционная деятельность
|
|
|
|
|
|
|
| Услуги аквапарка
| 0, 00
| 0, 00
| 172, 62
| 172, 62
| 172, 62
| 172, 62
| 172, 62
| Кафе
| 0, 00
| 0, 00
| 14, 89
| 14, 89
| 14, 89
| 14, 89
| 14, 89
| Фитнес-центр
| 0, 00
| 0, 00
| 17, 12
| 17, 12
| 17, 12
| 17, 12
| 17, 12
| Автостоянка
| 0, 00
| 0, 00
| 4, 73
| 4, 73
| 4, 73
| 4, 73
| 4, 73
| Игровая
| 0, 00
| 0, 00
| 4, 06
| 4, 06
| 4, 06
| 4, 06
| 4, 06
| Студия загара
| 0, 00
| 0, 00
| 3, 42
| 3, 42
| 3, 42
| 3, 42
| 3, 42
| Спа-центр
| 0, 00
| 0, 00
| 7, 44
| 7, 44
| 7, 44
| 7, 44
| 7, 44
| Десткая игровая
| 0, 00
| 0, 00
| 11, 00
| 11, 00
| 11, 00
| 11, 00
| 11, 00
| Сауна
| 0, 00
| 0, 00
| 7, 05
| 7, 05
| 7, 05
| 7, 05
| 7, 05
| Комната отдыха
| 0, 00
| 0, 00
| 3, 21
| 3, 21
| 3, 21
| 3, 21
| 3, 21
| Аренда помещений
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| Выручка
| 0, 00
| 0, 00
| 246, 26
| 246, 26
| 246, 26
| 246, 26
| 246, 26
| НДС
| 0, 00
| 0, 00
| 29, 60
| 29, 60
| 29, 60
| 29, 60
| 29, 60
| Налог на прибыль
| 0, 00
| 0, 00
| 26, 53
| 26, 53
| 26, 53
| 26, 53
| 26, 53
| Налог на имущество
| 0, 00
| 0, 00
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| Налоги
| 0, 00
| 0, 00
| 62, 73
| 62, 73
| 62, 73
| 62, 73
| 62, 73
| Аренда земли
| 0, 00
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| ФОТ
| 0, 00
| 0, 00
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| Амортизация
| 0, 00
| 0, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| Издержки
| 0, 00
| 0, 00
| 58, 62
| 58, 62
| 58, 62
| 58, 62
| 58, 62
| Финансовая деятельность
| Кредит
| 0, 00
| 205, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Погашение кредита
| 0, 00
| 0, 00
| 60, 48
| 60, 48
| 60, 48
| 0, 00
| 0, 00
| Потребность в средствах на начало периода, тыс. руб.
| 2, 80
| 407, 20
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Чистый доход, тыс. руб.
| 0, 00
| 0, 00
| 39, 04
| 39, 04
| 39, 04
| 99, 51
| 99, 51
| остаток
|
|
| 350, 19
| 250, 68
| 151, 17
| 51, 66
| -47, 85
|
Таблица 5.30 – Наиболее вероятный прогноз расчета срока окупаемости при финансировании проекта за счет кредитных средств (50%)
Наименование показателей
| периоды
| 6 месяцев
| 15 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| Инвестиционная деятельность
| Оформление земельного участка, тыс. руб.
| 0, 05
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Проектно-изыскательские работы, тыс. руб.
| 2, 25
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Оформление ИРД
| 0, 50
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Строительство комплекса, тыс. руб.
| 0, 00
| 405, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Операционная деятельность
| Услуги аквапарка
| 0, 00
| 0, 00
| 147, 95
| 147, 95
| 147, 95
| 147, 95
| 147, 95
| 147, 95
| Кафе
| 0, 00
| 0, 00
| 13, 14
| 13, 14
| 13, 14
| 13, 14
| 13, 14
| 13, 14
| Фитнес-центр
| 0, 00
| 0, 00
| 14, 28
| 14, 28
| 14, 28
| 14, 28
| 14, 28
| 14, 28
| Автостоянка
| 0, 00
| 0, 00
| 3, 85
| 3, 85
| 3, 85
| 3, 85
| 3, 85
| 3, 85
| Игровая
| 0, 00
| 0, 00
| 3, 34
| 3, 34
| 3, 34
| 3, 34
| 3, 34
| 3, 34
| Студия загара
| 0, 00
| 0, 00
| 2, 66
| 2, 66
| 2, 66
| 2, 66
| 2, 66
| 2, 66
| Спа-центр
| 0, 00
| 0, 00
| 6, 56
| 6, 56
| 6, 56
| 6, 56
| 6, 56
| 6, 56
| Десткая игровая
| 0, 00
| 0, 00
| 2, 30
| 2, 30
| 2, 30
| 2, 30
| 2, 30
| 2, 30
| Сауна
| 0, 00
| 0, 00
| 6, 22
| 6, 22
| 6, 22
| 6, 22
| 6, 22
| 6, 22
| Комната отдыха
| 0, 00
| 0, 00
| 2, 83
| 2, 83
| 2, 83
| 2, 83
| 2, 83
| 2, 83
| Аренда помещений
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| Выручка
| 0, 00
| 0, 00
| 203, 85
| 203, 85
| 203, 85
| 203, 85
| 203, 85
| 203, 85
| НДС
| 0, 00
| 0, 00
| 23, 21
| 23, 21
| 23, 21
| 23, 21
| 23, 21
| 23, 21
| Налог на прибыль
| 0, 00
| 0, 00
| 20, 71
| 20, 71
| 20, 71
| 20, 71
| 20, 71
| 20, 71
| Налог на имущество
| 0, 00
| 0, 00
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| Налоги
| 0, 00
| 0, 00
| 50, 52
| 50, 52
| 50, 52
| 50, 52
| 50, 52
| 50, 52
| Аренда земли
| 0, 00
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| ФОТ
| 0, 00
| 0, 00
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| Амортизация
| 0, 00
| 0, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| Издержки
| 0, 00
| 0, 00
| 51, 71
| 51, 71
| 51, 71
| 51, 71
| 51, 71
| 51, 71
| Финансовая деятельность
| Кредит
| 0, 00
| 205, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Погашение кредита
| 0, 00
| 0, 00
| 60, 48
| 60, 48
| 60, 48
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Потребность в средствах на начало периода, тыс. руб.
| 2, 80
| 407, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Чистый доход, тыс. руб.
|
|
| 15, 75
| 15, 75
| 15, 75
| 76, 22
| 76, 22
| 76, 22
| остаток
|
|
| 373, 48
| 297, 25
| 221, 03
| 144, 80
| 68, 58
| -7, 65
|
Таблица 5.31 – Пессимистичный прогноз расчета срока окупаемости при финансировании проекта за счет кредитных средств (50%)
Наименование показателей
| периоды
| 6 месяцев
| 15 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| Инвестиционная деятельность
| Оформление земельного участка, тыс. руб.
| 0, 05
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Проектно-изыскательские работы, тыс. руб.
| 2, 25
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Оформление ИРД
| 0, 50
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Строительство комплекса, тыс. руб.
| 0, 00
| 405, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Операционная деятельность
| Услуги аквапарка
| 0, 00
| 0, 00
| 123, 30
| 123, 30
| 123, 30
| 123, 30
| 123, 30
| 123, 30
| 123, 30
| 123, 30
| Кафе
| 0, 00
| 0, 00
| 11, 38
| 11, 38
| 11, 38
| 11, 38
| 11, 38
| 11, 38
| 11, 38
| 11, 38
| Фитнес-центр
| 0, 00
| 0, 00
| 11, 93
| 11, 93
| 11, 93
| 11, 93
| 11, 93
| 11, 93
| 11, 93
| 11, 93
| Автостоянка
| 0, 00
| 0, 00
| 2, 96
| 2, 96
| 2, 96
| 2, 96
| 2, 96
| 2, 96
| 2, 96
| 2, 96
| Игровая
| 0, 00
| 0, 00
| 2, 90
| 2, 90
| 2, 90
| 2, 90
| 2, 90
| 2, 90
| 2, 90
| 2, 90
| Студия загара
| 0, 00
| 0, 00
| 1, 89
| 1, 89
| 1, 89
| 1, 89
| 1, 89
| 1, 89
| 1, 89
| 1, 89
| Спа-центр
| 0, 00
| 0, 00
| 5, 69
| 5, 69
| 5, 69
| 5, 69
| 5, 69
| 5, 69
| 5, 69
| 5, 69
| Десткая игровая
| 0, 00
| 0, 00
| 1, 90
| 1, 90
| 1, 90
| 1, 90
| 1, 90
| 1, 90
| 1, 90
| 1, 90
| Сауна
| 0, 00
| 0, 00
| 5, 39
| 5, 39
| 5, 39
| 5, 39
| 5, 39
| 5, 39
| 5, 39
| 5, 39
| Комната отдыха
| 0, 00
| 0, 00
| 2, 45
| 2, 45
| 2, 45
| 2, 45
| 2, 45
| 2, 45
| 2, 45
| 2, 45
| Аренда помещений
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| Выручка
| 0, 00
| 0, 00
| 170, 51
| 170, 51
| 170, 51
| 170, 51
| 170, 51
| 170, 51
| 170, 51
| 170, 51
| НДС
| 0, 00
| 0, 00
| 19, 27
| 19, 27
| 19, 27
| 19, 27
| 19, 27
| 19, 27
| 19, 27
| 19, 27
| Налог на прибыль
| 0, 00
| 0, 00
| 17, 12
| 17, 12
| 17, 12
| 17, 12
| 17, 12
| 17, 12
| 17, 12
| 17, 12
| Налог на имущество
| 0, 00
| 0, 00
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| Налоги
| 0, 00
| 0, 00
| 42, 99
| 42, 99
| 42, 99
| 42, 99
| 42, 99
| 42, 99
| 42, 99
| 42, 99
| Аренда земли
| 0, 00
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| ФОТ
| 0, 00
| 0, 00
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| Амортизация
| 0, 00
| 0, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| Издержки
| 0, 00
| 0, 00
| 40, 25
| 40, 25
| 40, 25
| 40, 25
| 40, 25
| 40, 25
| 40, 25
| 40, 25
| Финансовая деятельность
| Кредит
| 0, 00
| 205, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Погашение кредита
| 0, 00
| 0, 00
| 60, 48
| 60, 48
| 60, 48
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Потребность в средствах на начало периода, тыс. руб.
| 2, 80
| 407, 20
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Чистый доход, тыс. руб.
|
|
| 7, 40
| 7, 40
| 7, 40
| 67, 87
| 67, 87
| 67, 87
| 67, 87
| 67, 87
| остаток
|
|
| 442, 30
| 374, 43
| 306, 55
| 238, 68
| 170, 80
| 102, 93
| 35, 06
| -32, 82
| | | | | | | | | | | | |
Таблица 5.32 - Оптимистичный прогноз расчета срока окупаемости при финансировании проекта за счет кредитных средств (70%)
Наименование показателей
| периоды
| 6 месяцев
| 15 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| Инвестиционная деятельность
|
|
|
|
|
|
|
| Оформление земельного участка, тыс. руб.
| 0, 05
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Проектно-изыскательские работы, тыс. руб.
| 2, 25
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Оформление ИРД
| 0, 50
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Строительство комплекса, тыс. руб.
| 0, 00
| 205, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Операционная деятельность
|
|
|
|
|
|
|
| Услуги аквапарка
| 0, 00
| 0, 00
| 172, 62
| 172, 62
| 172, 62
| 172, 62
| 172, 62
| Кафе
| 0, 00
| 0, 00
| 14, 89
| 14, 89
| 14, 89
| 14, 89
| 14, 89
| Фитнес-центр
| 0, 00
| 0, 00
| 17, 12
| 17, 12
| 17, 12
| 17, 12
| 17, 12
| Автостоянка
| 0, 00
| 0, 00
| 4, 73
| 4, 73
| 4, 73
| 4, 73
| 4, 73
| Игровая
| 0, 00
| 0, 00
| 4, 06
| 4, 06
| 4, 06
| 4, 06
| 4, 06
| Студия загара
| 0, 00
| 0, 00
| 3, 42
| 3, 42
| 3, 42
| 3, 42
| 3, 42
| Спа-центр
| 0, 00
| 0, 00
| 7, 44
| 7, 44
| 7, 44
| 7, 44
| 7, 44
| Десткая игровая
| 0, 00
| 0, 00
| 11, 00
| 11, 00
| 11, 00
| 11, 00
| 11, 00
| Сауна
| 0, 00
| 0, 00
| 7, 05
| 7, 05
| 7, 05
| 7, 05
| 7, 05
| Комната отдыха
| 0, 00
| 0, 00
| 3, 21
| 3, 21
| 3, 21
| 3, 21
| 3, 21
| Аренда помещений
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| Выручка
| 0, 00
| 0, 00
| 246, 25
| 246, 25
| 246, 25
| 246, 25
| 246, 25
| НДС
| 0, 00
| 0, 00
| 29, 60
| 29, 60
| 29, 60
| 29, 60
| 29, 60
| Налог на прибыль
| 0, 00
| 0, 00
| 26, 53
| 26, 53
| 26, 53
| 26, 53
| 26, 53
| Налог на имущество
| 0, 00
| 0, 00
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| Налоги
| 0, 00
| 0, 00
| 62, 72
| 62, 72
| 62, 72
| 62, 72
| 62, 72
| Аренда земли
| 0, 00
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| ФОТ
| 0, 00
| 0, 00
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| Амортизация
| 0, 00
| 0, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| Издержки
| 0, 00
| 0, 00
| 58, 62
| 58, 62
| 58, 62
| 58, 62
| 58, 62
| Финансовая деятельность
|
|
|
|
|
|
|
| Кредит
| 0, 00
| 82, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Погашение кредита
| 0, 00
| 0, 00
| 67, 73
| 67, 73
| 67, 73
| 67, 73
| 67, 73
| Потребность в средствах на начало периода, тыс. руб.
| 2, 80
| 407, 20
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Валовый доход, тыс. руб.
| 0, 00
| 0, 00
| 246, 25
| 246, 25
| 246, 25
| 246, 25
| 246, 25
| Чистый доход, тыс. руб.
| 0, 00
| 0, 00
| 31, 78
| 31, 78
| 31, 78
| 31, 78
| 31, 78
| остаток
|
|
| 362, 15
| 262, 65
| 163, 14
| 63, 63
| -35, 88
|
Таблица 5.33 - Наиболее вероятный прогноз расчета срока окупаемости при финансировании проекта за счет кредитных средств (70%)
Наименование показателей
| периоды
| 6 месяцев
| 15 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| Инвестиционная деятельность
| Оформление земельного участка, тыс. руб.
| 0, 05
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Проектно-изыскательские работы, тыс. руб.
| 2, 25
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Оформление ИРД
| 0, 50
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Строительство комплекса, тыс. руб.
| 0, 00
| 405, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Операционная деятельность
| Услуги аквапарка
| 0, 00
| 0, 00
| 147, 95
| 147, 95
| 147, 95
| 147, 95
| 147, 95
| 147, 95
| 147, 95
| Кафе
| 0, 00
| 0, 00
| 13, 14
| 13, 14
| 13, 14
| 13, 14
| 13, 14
| 13, 14
| 13, 14
| Фитнес-центр
| 0, 00
| 0, 00
| 14, 28
| 14, 28
| 14, 28
| 14, 28
| 14, 28
| 14, 28
| 14, 28
| Автостоянка
| 0, 00
| 0, 00
| 3, 85
| 3, 85
| 3, 85
| 3, 85
| 3, 85
| 3, 85
| 3, 85
| Игровая
| 0, 00
| 0, 00
| 3, 34
| 3, 34
| 3, 34
| 3, 34
| 3, 34
| 3, 34
| 3, 34
| Студия загара
| 0, 00
| 0, 00
| 2, 66
| 2, 66
| 2, 66
| 2, 66
| 2, 66
| 2, 66
| 2, 66
| Спа-центр
| 0, 00
| 0, 00
| 6, 56
| 6, 56
| 6, 56
| 6, 56
| 6, 56
| 6, 56
| 6, 56
| Десткая игровая
| 0, 00
| 0, 00
| 2, 30
| 2, 30
| 2, 30
| 2, 30
| 2, 30
| 2, 30
| 2, 30
| Сауна
| 0, 00
| 0, 00
| 6, 22
| 6, 22
| 6, 22
| 6, 22
| 6, 22
| 6, 22
| 6, 22
| Комната отдыха
| 0, 00
| 0, 00
| 2, 83
| 2, 83
| 2, 83
| 2, 83
| 2, 83
| 2, 83
| 2, 83
| Аренда помещений
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| Выручка
| 0, 00
| 0, 00
| 203, 85
| 203, 85
| 203, 85
| 203, 85
| 203, 85
| 203, 85
| 203, 85
| НДС
| 0, 00
| 0, 00
| 23, 21
| 23, 21
| 23, 21
| 23, 21
| 23, 21
| 23, 21
| 23, 21
| Налог на прибыль
| 0, 00
| 0, 00
| 20, 71
| 20, 71
| 20, 71
| 20, 71
| 20, 71
| 20, 71
| 20, 71
| Налог на имущество
| 0, 00
| 0, 00
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| Налоги
| 0, 00
| 0, 00
| 50, 52
| 50, 52
| 50, 52
| 50, 52
| 50, 52
| 50, 52
| 50, 52
| Аренда земли
| 0, 00
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| ФОТ
| 0, 00
| 0, 00
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| Амортизация
| 0, 00
| 0, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| Издержки
| 0, 00
| 0, 00
| 51, 71
| 51, 71
| 51, 71
| 51, 71
| 51, 71
| 51, 71
| 51, 71
| Финансовая деятельность
| Кредит
| 0, 00
| 82, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Погашение кредита
| 0, 00
| 0, 00
| 67, 73
| 67, 73
| 67, 73
| 67, 73
| 67, 73
| 0, 00
| 0, 00
| Потребность в средствах на начало периода, тыс. руб.
| 2, 80
| 407, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Валовый доход, тыс. руб.
|
|
| 203, 85
| 203, 85
| 203, 85
| 203, 85
| 203, 85
| 203, 85
| 203, 85
| Чистый доход, тыс. руб.
|
|
| 8, 49
| 8, 49
| 8, 49
| 8, 49
| 8, 49
| 76, 22
| 76, 22
| остаток
|
|
| 385, 44
| 309, 21
| 232, 99
| 156, 76
| 80, 54
| 4, 31
| -71, 91
| | | | | | | | | | | |
Таблица 5.34 – Пессимистичный прогноз расчета срока окупаемости при финансировании проекта за счет кредитных средств (70%)
Наименование показателей
| периоды
| 6 месяцев
| 15 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| 12 месяцев
| Инвестиционная деятельность
| Оформление земельного участка, тыс. руб.
| 0, 05
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Проектно-изыскательские работы, тыс. руб.
| 2, 25
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Оформление ИРД
| 0, 50
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Строительство комплекса, тыс. руб.
| 0, 00
| 405, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Операционная деятельность
| Услуги аквапарка
| 0, 00
| 0, 00
| 123, 30
| 123, 30
| 123, 30
| 123, 30
| 123, 30
| 123, 30
| 123, 30
| 123, 30
| Кафе
| 0, 00
| 0, 00
| 11, 38
| 11, 38
| 11, 38
| 11, 38
| 11, 38
| 11, 38
| 11, 38
| 11, 38
| Фитнес-центр
| 0, 00
| 0, 00
| 11, 93
| 11, 93
| 11, 93
| 11, 93
| 11, 93
| 11, 93
| 11, 93
| 11, 93
| Автостоянка
| 0, 00
| 0, 00
| 2, 96
| 2, 96
| 2, 96
| 2, 96
| 2, 96
| 2, 96
| 2, 96
| 2, 96
| Игровая
| 0, 00
| 0, 00
| 2, 90
| 2, 90
| 2, 90
| 2, 90
| 2, 90
| 2, 90
| 2, 90
| 2, 90
| Студия загара
| 0, 00
| 0, 00
| 1, 89
| 1, 89
| 1, 89
| 1, 89
| 1, 89
| 1, 89
| 1, 89
| 1, 89
| Спа-центр
| 0, 00
| 0, 00
| 5, 69
| 5, 69
| 5, 69
| 5, 69
| 5, 69
| 5, 69
| 5, 69
| 5, 69
| Десткая игровая
| 0, 00
| 0, 00
| 1, 90
| 1, 90
| 1, 90
| 1, 90
| 1, 90
| 1, 90
| 1, 90
| 1, 90
| Сауна
| 0, 00
| 0, 00
| 5, 39
| 5, 39
| 5, 39
| 5, 39
| 5, 39
| 5, 39
| 5, 39
| 5, 39
| Комната отдыха
| 0, 00
| 0, 00
| 2, 45
| 2, 45
| 2, 45
| 2, 45
| 2, 45
| 2, 45
| 2, 45
| 2, 45
| Аренда помещений
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| 0, 72
| Выручка
| 0, 00
| 0, 00
| 170, 51
| 170, 51
| 170, 51
| 170, 51
| 170, 51
| 170, 51
| 170, 51
| 170, 51
| НДС
| 0, 00
| 0, 00
| 19, 27
| 19, 27
| 19, 27
| 19, 27
| 19, 27
| 19, 27
| 19, 27
| 19, 27
| Налог на прибыль
| 0, 00
| 0, 00
| 17, 12
| 17, 12
| 17, 12
| 17, 12
| 17, 12
| 17, 12
| 17, 12
| 17, 12
| Налог на имущество
| 0, 00
| 0, 00
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| 6, 60
| Налоги
| 0, 00
| 0, 00
| 42, 99
| 42, 99
| 42, 99
| 42, 99
| 42, 99
| 42, 99
| 42, 99
| 42, 99
| Аренда земли
| 0, 00
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| 2, 20
| ФОТ
| 0, 00
| 0, 00
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| 17, 20
| Амортизация
| 0, 00
| 0, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| 6, 00
| Издержки
| 0, 00
| 0, 00
| 40, 25
| 40, 25
| 40, 25
| 40, 25
| 40, 25
| 40, 25
| 40, 25
| 40, 25
| Финансовая деятельность
| Кредит
| 0, 00
| 82, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Погашение кредита
| 0, 00
| 0, 00
| 67, 73
| 67, 73
| 67, 73
| 67, 73
| 67, 73
|
|
|
| Потребность в средствах на начало периода, тыс. руб.
| 2, 80
| 407, 20
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| 0, 00
| Валовый доход, тыс. руб.
|
|
| 170, 51
| 170, 51
| 170, 51
| 170, 51
| 170, 51
| 170, 51
| 170, 51
| 170, 51
| Чистый доход, тыс. руб.
|
|
| 0, 14
| 0, 14
| 0, 14
| 0, 14
| 0, 14
| 67, 87
| 67, 87
| 67, 87
| остаток
|
|
| 461, 52
| 393, 64
| 325, 77
| 257, 90
| 190, 02
| 122, 15
| 54, 27
| -13, 60
|
Для наглядности сроки окупаемости при различном финансировании представлены на рисунке 5.11, 5.12, 5.13.

Рисунок 5.11 – Срок окупаемости финансирование проекта за счет собственных средств инвестора

Рисунок 5.12 – Срок окупаемости при финансировании проекта за счет собственных средств инвестора и банковского кредита (50 % от общей стоимости проекта)
<
|