Краткие выводы. 1. Механическая торговая система (торговая стратегия) пред­ ставляет собой набор формализованных правил

1. Механическая торговая система (торговая стратегия) пред­
ставляет собой набор формализованных правил, чаще всего
выраженных в виде компьютерных программных алгоритмов,
позволяющих инвестору в любое время определить свое от­
ношение к определенному рынку: момент, размер и направ­
ление открытия торговой позиции, а также момент ее за­
крытия.

2. Работа на финансовых рынках в соответствии с торговыми
стратегиями имеет ряд преимуществ по сравнению с действи­
ями, не основанными на формализованных правилах торгов­
ли. Использование торговых стратегий позволяет проверить
применяемые торговые принципы на исторических рыноч­
ных данных и снизить влияние субъективного фактора на
торговые решения.

3. Полная механическая торговая система состоит из алгорит­
мов определения момента входа в рынок, цены открытия
торговой позиции, объема открываемой позиции, а также
момента и цены выхода из позиции.

4. В соответствии с используемыми торговыми принципами
автоматизированные стратегии можно условно разделить на
три типа: системы следования за трендом, противотрендовые
системы и стратегии распознавания моделей.

5. Процедура разработки торговой стратегии включает выбор
торговых правил, определение начальных параметров соот­
ветствующих этим правилам алгоритмов, тестирование полу­
чившейся системы на исторических данных с целью решения
вопроса о работоспособности выбранных правил, оптимиза­
цию параметров стратегии, выбор методики управления раз­
мером открываемой позиции, повторное тестирование и оп­
тимизацию параметров методики управления капиталом.

6. Целью процедуры тестирования торговой стратегии на исто­
рических данных и оптимизации параметров является отбор
стратегий, проявивших следующие свойства: достаточный
уровень доходности; приемлемый уровень риска; устойчи­
вость к изменению параметров; стабильность показателей
стратегии на разных временных периодах.

7. В качестве показателей доходности торговой стратегии может
быть использовано значение среднемесячной доходности,
средней прибыли на одну сделку или другие параметры.

8. В качестве меры риска торговой стратегии могут применяться
коэффициент Шарпа, отношение прибыли к максимально­
му паданию стоимости активов (RRR), отношение средней
прибыли удачных сделок к средним потерям убыточных сде­
лок или другие соотношения. С этой же целью может быть
использован графический метод «подводных кривых».

9. Для визуального анализа устойчивости показателей торговой
стратегии к изменениям параметров могут использоваться
трехмерные диаграммы.

10. Показатели работоспособности некоторых торговых страте­гий могут быть улучшены за счет использования методик управления размером открываемой торговой позиции. Дан­ные методики, как правило, основываются на различных спо­собах ограничения риска позиции, а также на анализе стати­стических свойств рассматриваемой стратегии.