Методические указания 4 страница

– прочие прямые расходы;

– общепроизводственные расходы (ОПР).

В состав прямых материальных затрат включаются: стоимость основного сырья и материалов, покупных, комплектующих, полуфабрикатов, вспомогательных и других материалов, которые могут быть отнесены непосредственно к конкретному объекту расходов. Расчеты ведутся по следующим статьям калькуляции.

1. Расходы по статье калькуляции «Сырье и материалы» включаются непосредственно в себестоимость отдельных видов продукции и заказов по их фактической себестоимости:

,

где С_м – стоимость сырья и основных материалов;

Н_рi – норма расхода i-го вида сырья и материала;

Ц_м – цена за единицу i-го вида сырья и материала;

n – количество видов сырья и материалов, участвующих в процессе производства изделия;

k_{тр. з} – коэффициент траспортно-заготовительных расходов.

В отдельных отраслях промышленности статья калькуляции «Сырье и материалы» может быть детализирована с учетом характера, структуры и организации производства.

2. В статью калькуляции «Покупные полуфабрикаты и комплектующие изделия, работы и услуги производственного характера сторонних организаций и предприятий» включается стоимость покупных полуфабрикатов и готовых комплектующих изделий, приобретенных для комплектования выпускаемой продукции и требующих дополнительных расходов труда по их обработке и сборке:

где С_{п. ф} – стоимость полуфабрикатов;

Н_{п. фi} – норма расхода полуфабрикатов i-го вида;

Ц_{п. фi} – цена полуфабрикатов i-го вида;

Т_{р. з} – затраты на транспортировку, погрузку, разгрузку полуфабрикатов i-го вида;

n – количество видов полуфабрикатов.

3. К статье калькуляции «Топливо и энергия на технологические цели» относятся расходы на все виды топлива и энергии, которые непосредственно используются в процессе производства.

4. В статье калькуляции «Возвратные отходы» отражается стоимость возвратных отходов, которая вычитается из общей суммы материальных расходов, отнесенной на себестоимость продукции.

Расходы на оплату труда на предприятии определяются исходя из сдельных расценок, тарифных ставок и должностных окладов. Фактические расходы на оплату труда, относящиеся на себестоимость продукции, учитываются по прямым калькуляционным статьям «Основная заработная плата», «Дополнительная заработная плата», а также по комплексным статьям калькуляции.

5. К статье калькуляции «Основная заработная плата» относятся расходы на выплату основной заработной платы, исчисленной в соответствии с принятыми предприятием системами оплаты труда, в виде тарифных ставок (окладов) и сдельных расценок для рабочих, занятых производством продукции.

Основная зарплата основных производственных рабочих:

где С_чi – часовая тарифная ставка рабочего, занятого на i-й операции;

t_i – трудоемкость работы i-го вида;

k_д – коэффициент доплат к тарифной зарплате (З_тар);

n – количество видов работ, включаемых в процесс производства изделия.

6. Статья «Дополнительная заработная плата» включает расходы на выплату производственному персоналу предприятия дополнительной заработной платы, начисленной за работу сверх установленных норм, за трудовые успехи и изобретательство и за особые условия труда. Она содержит доплаты, надбавки, гарантийные выплаты, предусмотренные законодательством, премии, связанные с выполнением производственных заданий и функций.

Дополнительная заработная плата:

,

где П_доп – доля дополнительной зарплаты, %.

7. В статью калькуляции «Отчисления на социальное страхование» включаются: отчисления на обязательное государственное пенсионное страхование рабочих, занятых производством продукции; отчисления на обязательное государственное социальное страхование на случай безработицы рабочих, занятых производством продукции; отчисления на обязательное социальное страхование рабочих, занятых производством продукции; отчисления на индивидуальное страхование и на другие социальные мероприятия рабочих, занятых производством продукции в соответствии с законодательством.

Все перечисленные расходы являются прямыми, то есть непосредственно относятся к объекту производства, а также согласно классификации затрат именуются как: простые, элементные расходы.

В себестоимость единицы продукции помимо прямых расходов включаются также комплексные затраты, а именно – общепроизводственные расходы (ОПР).

Для большинства предприятий ОПР в структуре затрат занимают существенную долю. В П(С)БУ 16 предложен отличающийся от ранее действующего порядок распределения таких расходов между калькуляционными единицами. В связи с этим рассмотрим состав и методы распределения таких расходов.

Подробный перечень затрат, подлежащих включению в состав ОПФ, приведен в пункте 15 П(С)БУ 16. Основными составляющими статьи калькуляции «Общепроизводственные расходы» являются:

1) расходы на содержание и эксплуатацию оборудования, включающие: амортизационные отчисления; расходы на содержание и эксплуатацию производственного и подъемно-транспортного оборудования, транспорта и приборов из состава основных средств; расходы на ремонты; арендные платежи и др. Иногда, в связи с объемностью данной составляющей ОПР, ее выделяют в виде отдельной статьи калькуляции;

2) расходы на управление производством: на оплату служебных командировок и прочее;

3) амортизация объектов общепроизводственного назначения;

4) арендные платежи за пользование основными средствами общепроизводственного назначения;

5) расходы на обслуживание производственного процесса;

6) расходы по совершенствованию технологии и организации производства; улучшению качества продукции и др.;

7) расходы на охрану труда и технику безопасности и др.;

8) расходы на пожарную и сторожевую охрану;

9) расходы на общеобязательное государственное социальное страхование;

10) прочие расходы.

ОПР делятся на переменные и постоянные. К переменным ОПР относятся расходы на обслуживание и управление производством, которые изменяются прямо (или почти прямо) пропорционально изменению объема деятельности. К постоянным ОПР относятся расходы на обслуживание и управление производством, которые остаются неизменными (или почти неизменными) при изменении объема деятельности.

4 Распределение общепроизводственных расходов

В П(С)БУ 16 предложен отличающийся от ранее действовавшего порядок распределения ОПР между калькуляционными единицами. Если ранее эти расходы включались полностью в себестоимость продукции (работ, услуг), то теперь в состав производственной себестоимости могут входить не все ОПР, а только их часть в зависимости от соотношения фактического выпуска продукции и нормальной мощности, а составная часть признается расходами в периоде их возникновения.

Как было отмечено ранее, ОПР делятся на постоянные и переменные, перечень и состав которых устанавливается предприятием. Переменные ОПР распределяются на каждый объект расходов с использованием базы распределения (часов работы, машино-часов, заработной платы, объема деятельности, прямых расходов и т. п.) исходя из фактической мощности отчетного периода. Следовательно, переменные ОПР прямо и полностью включаются в состав производственной себестоимости продукции (работ, услуг) в периоде их возникновения. Постоянные ОПР распределяются на каждый объект расходов с использованием одной из баз распределения при нормальной мощности.

Нормальная мощность (М_н) – ожидаемый средний объем деятельности, который может быть достигнут при условиях обычной деятельности предприятия на протяжении нескольких лет или операционных циклов с учетом запланированного обслуживания производства.

Таким образом, постоянные ОПР включаются в состав производственной себестоимости продукции (работ, услуг) в полном объеме только в случае, когда фактический объем производства (М_ф). Величина М_н определяется предприятием самостоятельно и отражается в его учетной политике. Если М_ф < М_н, то ОПР распределяются согласно нормальной мощности (расходы в пределах нормальной мощности списываются на производство себестоимости продукции, а сверхнормальные расходы – на себестоимость реализованной продукции). То есть нераспределенные постоянные ОПР включают в состав себестоимости реализованной продукции (работ, услуг) в периоде их возникновения, а распределенная часть постоянных ОПР относится на производственную себестоимость.

Распределение ОПР осуществляется в следующем порядке:

1) выбирается база для распределения ОПР;

2) устанавливается ожидаемый средний объем деятельности при обычных условиях хозяйствования (нормальная мощность);

3) определяется общая плановая величина ОПР, в том числе с разбивкой на переменные и постоянные;

4) исчисляется норматив переменных и постоянных ОПР на единицу базы распределения;

5) определяется общая сумма постоянных ОПР путем вычитания из фактически сложившейся в отчетном периоде суммы ОПР в целом по предприятию (при цеховой структуре – по цеху) переменных затрат в составе ОПР;

6) сравнивается фактическая величина постоянных ОПР с нормативом и в случае невыполнения плана производится распределение ОПР.

Общая сумма распределенных и нераспределенных постоянных ОПР не может превышать их фактическую величину.

Поскольку ОПР относятся к косвенным расходам, и достоверность отчетных калькуляций себестоимости изделий во многом зависит от способов распределения этих расходов между отдельными видами (группами) изделий, то проблеме выбора базы распределения косвенных расходов должно уделяться первостепенное внимание. При этом важно, чтобы избранный предприятием метод распределения обеспечивал наиболее точное исчисление себестоимости продукции (работ, услуг).

5 Себестоимость реализованной продукции и расходы, не включаемые
в нее

В соответствии с П(С)БУ 16 себестоимость реализованной продукции (работ, услуг) состоит из:

– производственной себестоимости продукции (работ, услуг), реализованной в течение отчетного периода;

– нераспределенных постоянных ОПР;

– сверхнормативных производственных расходов.

Первые две составляющие себестоимости реализованной продукции были рассмотрены ранее, к сверхнормативным расходам относят, как правило, потери от брака различных видов:

– стоимость окончательно забракованной продукции (изделий, полуфабрикатов) по технологической причине;

– стоимость материалов, полуфабрикатов (деталей), испорченных во время отладки оборудования;

– расходы на устранение брака;

– расходы, превышающие установленные нормы расходов на гарантийный ремонт;

– технологические потери;

– прочие.

Отнесение нераспределенных постоянных ОПР и сверхнормативных производственных расходов в состав себестоимости реализованной продукции, а не в состав производственной себестоимости, с экономической точки зрения является вполне обоснованным, так как при таком подходе производственная себестоимость продукции не подвержена непредвиденным колебаниям от незапланированных и сверхплановых расходов, что имело место ранее.

В настоящее время производственная себестоимость продукции включает затраты, непосредственно связанные с производством продукции, обусловленные технологией и организацией производства, а в частности расходов на управление только лишь ОПР. Из состава производственной себестоимости исключены общехозяйственные расходы, а расходы на сбыт не формируют теперь (для целей финансовой отчетности) полную себестоимость продукции (работ, услуг). Таким образом, в состав себестоимости изготовленной на предприятии продукции включаются только расходы, связанные с процессом производства, а административные расходы и расходы на сбыт зачисляются в состав расходов предприятия в периоде их возникновения.

Расходы, не входящие в себестоимость реализованной продукции (товаров, работ, услуг), включают следующие три группы затрат:

1) административные расходы, к которым относятся следующие общепроизводственные расходы, направленные на обслуживание и управление предприятием, в том числе:

– расходы на оплату труда работников аппарата управления предприятия и его структурных подразделений;

– отчисления на социальные мероприятия;

– расходы, связанные с материально-техническим снабжением аппарата управления и его структурных подразделений;

– расходы на оплату служебных командировок; участие в семинарах;

– расходы на приобретение литературы для информационного обеспечения хозяйственной деятельности предприятия;

– расходы на приобретение лицензий;

– расходы на проведение аудита;

– вознаграждения за профессиональные услуги (юридические; по оценке имущества и др.);

– представительские расходы;

– расходы на содержание основных средств, других материальных необоротных активов общепроизводственного использования;

– амортизация нематериальных активов общехозяйственного назначения;

– расходы на регулирование споров в судебных органах;

– налоги, сборы и другие предусмотренные законодательством обязательные платежи;

– плата за расчетно-кассовое обслуживание и другие услуги банков;

– прочие расходы общехозяйственного назначения.

2) расходы на сбыт, связанные с реализацией продукции (товаров, работ, услуг), в том числе:

– расходы паковочных материалов;

– расходы на ремонт тары;

– оплата труда и комиссионные вознаграждения продавцам, торговым агентам и работникам подразделений, обеспечивающих сбыт;

– расходы на рекламу и исследование рынка;

– расходы на предпродажную подготовку товаров и командировки работников, занятых сбытом;

– расходы на содержание основных средств, других материальных необоротных активов, связанных со сбытом продукции, товаров, работ, услуг;

– расходы на гарантийный ремонт и обслуживание;

– расходы на транспортировку и страхование готовой продукции;

– прочие расходы, связанные со сбытом продукции, товаров, работ, услуг.

3) прочие операционные расходы, в том числе:

– расходы на исследования и разработки;

– себестоимость реализованной иностранной валюты;

– себестоимость реализованных производственных запасов;

– сумма безнадежной дебиторской задолженности и отчисления в резерв сомнительных долгов;

– потери от обесценивания запасов;

– недостачи и потери от порчи ценностей;

– признанные штрафы, пеня, неустойка;

– расходы на выплату материальной помощи, на содержание объектов социально-культурного назначения;

– прочие расходы операционной деятельности.

Таким образом, введение в действие П(С)БУ 16 заставляет украинские производственные предприятия выделять в отдельную систему управленческого или внутрихозяйственного учета калькулирование полной себестоимости.

То есть предприятию предоставляется полная самостоятельность в решении вопросов, связанных с калькулированием себестоимости для внутрифирменного пользования.

С развитием рыночных отношений самостоятельность предприятий значительно расширяется, самостоятельно устанавливаются цены на продукцию с учетом спроса и предложений. В результате изменяется методика калькулирования себестоимости. Задачей калькулирования является не только учет фактической себестоимости, а еще и предоставление возможности рассчитать наиболее приемлемую себестоимость, которая в данных условиях отвечает наибольшей прибыльности. То есть акцент переносится на внутрихозяйственный учет, который создает условия для прогнозирования, нормирования и контроля себестоимости, то есть для целей анализа затрат, ценообразования производства конкурентоспособной продукции.

–

Приложение Б

Конспект лекции на тему

«Экономическая эффективность капиталовложений»

План лекции

1. Инвестиции и капиталовложения.

2. Денежный поток и текущая стоимость доходов и расходов.

3. Критерии и показатели экономической эффективности капиталовложений.

1 Инвестиции и капиталовложения

Закон Украины «Об инвестиционной деятельности» (1991 г.) дает такое определение: «Инвестиции – это все виды имущественных и интеллектуальных ценностей, вкладываемых в объекты предпринимательской и других видов деятельности, в результате которой образуется прибыль (доход) или достигается социальный эффект». Закон Украины «О налогообложении прибыли предприятий» (1997 г.) определяет инвестицию как хозяйственную операцию, предусматривающую приобретение основных фондов, нематериальных активов, ценных бумаг в обмен на денежные средства или имущество. Этот закон разделяет инвестиции на капитальные, финансовые, реинвестиции и определяет капитальную инвестицию как хозяйственную операцию, предусматривающую приобретение зданий, сооружений, иных объектов недвижимой собственности, иных основных фондов и нематериальных активов, которые подлежат амортизации.

Из Закона об инвестиционной деятельности можно сделать вывод, что понятие «капитальные инвестиции» (более привычен для отечественных экономистов термин «капиталовложения») более узкое, чем «инвестиции», поскольку инвестиции могут иметь некапитальный характер.

Традиционное определение капиталовложений, принятое отечественной экономической наукой, таково: капиталовложения – это совокупность затрат на создание новых, расширение, реконструкцию, техническое перевооружение действующих и замену изношенных основных фондов,
т. е. в предыдущих темах дисциплины «Экономика предприятия» речь шла о капитальных инвестициях или, проще, капиталовложениях.

Из изложенного выше можно сделать такие выводы: инвестиции и капиталовложения – синонимы; несмотря на различия в наименовании и составе инвестиций и капиталовложений, их осуществление имеет одинаковую цель – получение прибыли предпринимателем. Кроме того, экономическое обоснование эффективности инвестиций и капиталовложений выполняется аналогичными методами, поскольку оба процесса связаны
с долговременным вложением средств (капитала).

Экономическая эффективность капиталовложений оценивается экономическим и социальным эффектом. Экономический эффект заключается в том, что можно производить продукцию с меньшими затратами, в более короткие сроки обеспечить выпуск продукции, улучшить ее качество,
а также выпустить принципиально новую продукцию. В конечном итоге все эти факторы предопределяют прибыль предприятия и отдачу капитала. Следовательно, влияние капиталовложений на экономику предприятия надо оценивать через изменение факторов (источников) роста прибыли. Поэтому Закон Украины «О налогообложении прибыли предприятия» является методической основой оценивания влияния капиталовложений на получаемый экономический результат.

2 Денежный поток и текущая стоимость доходов и расходов

В зарубежной теории и практике финансово-экономической оценки инвестиций используют не прибыль, которая очень важна для предпринимателя,, а так называемый денежный поток (ДП), по определению представляющий собой алгебраическую сумму притоков и оттоков денежных средств. В качестве притоков денежных средств рассматриваются: прибыль от реализации продукции (Пр_рп), амортизация (А), выручка от ликвидации бизнеса, равная остаточной стоимости основных производственных фондов (К_ост) и другие возможные поступления. В качестве оттоков денежных средств фигурируют: налоги из прибыли (Н_пр), приобретение основных фондов (К_осн), дивиденды акционерам (Д), проценты за кредит (П_кр), погашение сумм кредита (В_кр) и др. Таким образом, денежный поток предприятия в t-м году расчетного пеиода, называемого инвестиционным циклом, составит:

ДП_t= Пр_рпt – Н_прt – П_крt – В_крt – Д_t – К_t+А_t + К_остt. (1)

Из формулы (1) видно, что часть слагаемых денежного потока имеют место в любом году расчетного периода, длительность которого равна Т лет, а некоторые слагаемые в конкретном году могут и не включаться
в ДП_t. К первым относятся: Пр_рп, Н_пр(если предприятие работало прибыльно), А_t; ко вторым: П_кр, В_кр (если кредит не брали), Д_t (дивиденды не выплачивали), К_t (основные фонды не приобретали), К_остt (имеет место только в последнем году расчетного периода, т. е. при ликвидации бизнеса и продаже основных фондов по остаточной стоимости). Отрицательное значение денежного потока говорит о превышении сумм расходов над доходами и невозможности работы предприятия из-за недостаточности денежных средств. Как видно, денежный поток (его за границей называют потоком наличности) – понятие более емкое, более широкое, чем прибыль предприятия и не только учитывает большее количество слагаемых, чем прибыль, но и позволяет соизмерять доходы и расходы предприятия.

3 Критерии и показатели экономической эффективности

капиталовложений

Под критерием понимают меру оценки, цель, которую хотят достигнуть. Критерий словесно формулируют как достижение максимума прибыли, минимума затрат и др. В качестве критериальных показателей при оценке эффективности инвестиций, капитальных инвестиций применяют следующие показатели: срок (период) окупаемости, рентабельность (прибыльность), чистый денежный поток и другие показатели, подробно рассматриваемые в «Инвестиционной деятельности» и «Проектном анализе».

Важнейшими научными принципами, которыми следует руководствоваться в процессе экономического обоснования инвестиций и капиталовложений, являются: 1) учет фактора времени, т. е. неравноценности затрат и результатов, вложенных и полученных в разные годы; 2) учет затрат и результатов за расчетный период (инвестиционный цикл Т). Перечисленные выше критериальные, оценочные показатели могут изменяться по годам цикла, а неравноценность денежных потоков в разные годы предопределяет необходимость приведения их к сопоставимому виду с точки зрения покупательной способности денег, возможности капитала самовозрастать во времени.

В зависимости от учитывания фактора времени различают показатели, основанные на бухгалтерских (учетных) оценках (без учета фактора времени), и основанные на дисконтированных оценках (с учетом фактора времени). К первой группе показателей относят срок окупаемости Т_ок, рентабельность капиталовложений R, ко второй – срок окупаемости с учетом фактора времени (дисконтированный) Т_{ок. д}, чистый денежный поток (ЧДП), называемый также чистой текущей стоимостью, и суммарный дисконтированный денежный поток (Σ ДДП).

Дисконтирование – это процесс приведения будущих доходов или расходов к началу расчетного периода. Дисконтирование представляет собой нахождение текущей стоимости (ТС) будущих доходов и расходов.

Инвестиции, капиталовложения в любую сферу бизнеса при успешной работе дают какой-то ежегодный доход Е (процентов). Можно положить средства на депозитный счет в банк и ежегодно получать р (%) годовых. Если получаемый доход не снимать со счета, а реинвестировать, т. е. добавлять к предыдущей сумме капитала, то доход капитализируется, а через t лет можно получить сумму, равную:

К_t=К₀ (1+ р)^t = К₀ k_нарt, , (2)

где р – ежегодный доход на капитал, долей единицы;

k_нарt – коэффициент наращения t-го года.

Доходность бизнеса или банковского вклада принято называть ставкой дисконта Е, %. Ее можно трактовать как требование инвестора к норме прибыли на капитал.

Коэффициенты наращения и дисконтирования содержатся в специальных финансово-экономических таблицах. Между этими коэффициентами существует обратно пропорциональная зависимость. Коэффициенты наращения больше единицы, а коэффициенты дисконтирования меньше единицы, поэтому будущая стоимость доходов (расходов) всегда больше, чем их текущая стоимость. Например, определим суммарный дисконтированный денежный поток за три года, если ставка дисконта Е = 20%,
а денежные потоки по годам равны: ДП₁ = 30 тыс. грн, ДП₂ = 50 тыс. грн, ДП₃ = 50 тыс. грн. Из таблиц находим значения коэффициентов дисконтирования по годам расчетного периода: 0, 833, 0, 694, 0, 579. Суммарный дисконтированный денежный поток

тыс. грн

Оценочные показатели, учитывающие фактор времени, и основанные на дисконтированных оценках, хотя и более трудоемки в расчетах, объективно отражают получаемые предпринимателем, инвестором результаты, так как объективно учитывают изменение ценности денег во времени, не позволяют завышать экономические результаты. Тем не менее в экономической практике применяются и учетные оценки в виду их простоты, доходчивости. Рассмотрим подробнее методы расчета перечисленных выше оценочных показателей эффективности бизнеса.

Срок окупаемости – это период времени, за который инвестиции или капиталовложения возвращаются инвестору в виде чистой прибыли (Пр_ч), денежного потока. Если чистая прибыль или денежный поток по годам расчетного периода остаются неизменными, то срок окупаемости равен:

Т_ок = К/Пр_ч; Т_ок = К/ДП. (3)

Например, при капиталовложениях К = 100 тыс. грн и годовой чистой прибыли Пр_ч = 40 тыс. грн/год, Т_ок = К/Пр_ч = 100/40 = 2, 5 года. А если учесть годовую амортизацию основных производственных фондов в размере А = 10 тыс. грн/год, срок окупаемости, определенный по показателю денежного потока, уменьшится и составит: Т_ок = К/ДП = К/(Пр_ч+А) =
= 100/50 = 2 года.

Если чистая прибыль или денежные потоки по годам расчетного периода Т изменяются, возможно определение Т_ок по среднегодовым значениям указанных поступлений средств:

; . (4)

Например, при капиталовложениях К = 100 тыс. грн и денежных потоках по годам, равным ДП₁ = 10 тыс. грн, ДП₂ = 10 тыс. грн,
ДП₃ = 60 тыс. грн, ДП₄=80 тыс. грн, срок окупаемости капиталовложений по среднегодовому денежному потоку ДП_ср составит: Т_ок = К/ДП_ср = 100/
(10 + 10 + 60 + 80)/4 = 2, 5 года.

Если чистая прибыль или денежные потоки по годам изменяются
в достаточно широких пределах, то такой метод расчета срока окупаемости может иметь существенные погрешности. В приведенном выше примере видно, что за два года предприниматель возвратил только 20 тыс. грн, за три – 80 тыс. грн, за четыре – 160 тыс. грн, т. е. срок окупаемости превышает три года. Точное значение срока окупаемости, когда денежные потоки переменны по годам, определяют так называемым методом подбора.
В данном примере срок окупаемости находится между тремя и четырьмя годами, первое значение n = 3 – это целое число лет срока окупаемости,
а дробное число лет определяется делением недополученной суммы израсходованного капитала на денежный поток последующего, n + 1, года:

года.

Срок окупаемости в стабильной экономике рекомендуется принимать равным трем-пяти годам, в кризисной экономике, понятно, это значение, выбираемое инвестором, значительно меньше (не более 2 лет).

Срок окупаемости с учетом фактора времени (дисконтированный) определяют аналогичным методом, только вместо денежных потоков будут фигурировать дисконтированные денежные потоки по годам инвестиционного цикла.

Чистый денежный поток представляет собой суммарный доход предпринимателя за расчетный период и равен разности между суммарными дисконтированными доходами и разовыми капиталовложениями К:

Инвестиции, капиталовложения выгодны, если значение ЧДП больше нуля: ЧДП > 0.

Приложение В

Конспект лекции на тему «Прибыль и рентабельность производства»

План лекции

1. Виды прибыли и ее определение.