Платежи на банковской задолженности должны быть осуществлены в 4-м квартале в размере 200 руб.

7. На личное потребление владельца фирмы «РосОптТорг» предполагается выделять 120 руб. в квартал.

Запланировано, что в 3-м квартале собственный капитал будет увеличен на 1000 руб.

В таблице № 5 приведен финансовый план фирмы «РосОптТорг» с разбивкой по кварталам. К финансовому плану даны следующие комментарии:

Размер денежных средств на начало периода дан по балансу на 31.12.2009 г. (табл. № 2).

Размер поступлений от продажи товаров на 1-м квартале также дан по балансу на 31.12.2009 г. Поступления в этом квартале представляют собой оплату товаров, проданных в 4-м квартале 2009 г. на условиях трехмесячного кредита. Поступления во 2-м квартале представляют собой оплату товаров, проданных в 1-м квартале, и т.д.

Стоимость среднегодового товарного запаса на 2010 г. определена путем деления запланированной стоимости закупаемых товаров на число оборотов товарного запаса, равного шести. Стоимость среднегодового товарного запаса составит. В соответствии с балансом на начало года (тал. № 2) стоимость товарного запаса составляет и стоимость пополнения товарного запаса в 1-м квартале составит, таким образом,, которые должны быть выплачены спустя 6 месяцев, в 3-м квартале.

Платежи в 1-м квартале по текущем закупкам товаров, в размере представляют собой оплату товаров, закупленных в 4-м квартале 2009 г. Эта сумма представлена в балансе в табл. № 2 в строке «Товарная кредиторская задолженность». Платежи во 2-м квартале соответствуют закупкам в 1-м квартале и т.д.

На покрытие ежегодно возобновляемых постоянных издержек направляется ежеквартально четвертая часть запланированной на год суммы в размере (табл. № 4).

В отношении оборудования отмечается, что при составлении финансового плана величина запланированных амортизационных отчислений не принимается во внимание, поскольку такие отчисления не предполагают осуществления финансовых операций.

Показатели финансового плана свидетельствуют, что величина денежных средств фирмы в конце каждого из четырех кварталов будет положительна.

Таблица № 5.

Финансовый план на 2010 г., тыс. руб.

От финансового плана к плановому балансу

Плановый баланс разрабатывается с учетом показателей бюджета по прибыли и финансового плана.

Плановый баланс не следует считать центральным элементом экономического управления. Если руководство удовлетворено показателями прибыльности и ликвидности, рассчитанными в бюджете по прибыли и в финансовом плане, содержание планового баланса вряд ли повлияет на принятие решения. Плановый баланс представляет собой всего лишь бухгалтерский документ, составленный на основе показателей других бюджетов (планов). Тем не менее обычная практика предполагает разработку планового баланса на завершающей стадии внутрифирменного планирования:

Основные виды бюджетов (планов)

Прежде чем перейти к составлению планового баланса по фирме «РосОптТорг», дополним бюджет по прибыли, приведенный в табл. № 4, показателями амортизационных начислений и выплат по процентам, определенных в связи с разработкой финансового плана (табл. № 6).

Таблица № 6.

Бюджет по прибыли на 2010 г., тыс. руб.

В табл. № 7 приведен плановый баланс фирмы «РосОптТорг» на конец 2010 г.

Таблица № 7.

Плановый баланс на конец 2010 г., тыс. руб.

Таблица № 2.

Ожидаемый баланс на 31.12.2009 г., тыс. руб.

Проанализированы внешние условия деятельности фирмы на 2009 г., а также учтены предполагаемые изменения внутренних условий в 2010 г. В результате получены следующие данные:

1. Товарная группа А реализуется на экспортном рынке. В сентябре 2009 г. появился новый конкурент, товары которого по всей видимости понравились покупателям. Поэтому руководство фирмы «РосОптТорг» ожидает, что, несмотря на общее увеличение спроса, реализация товаров группы А снизится на 20%.

2. В отношении товарной группы Б объем реализации ожидается в таком же размере, как и в 2009 г. Предполагается, что цена покупаемых товаров возрастет на 15%.

3. Рынок сбыта товаров группы В значительно расширяется. Ожидается увеличение объема реализации на 10% при неизмененной реализационной цене.

4. Исходя из уже принятых решений о повышении заработной платы и увеличении количества персонала, ожидается, что ежегодно возобновляемые постоянные издержки возрастут на 1000000 руб.

.

В нашем примере с фирмой «РосОптТорг» предложено произвести следующие изменения:

А) В случае снижения цены на товары группы А на 5% ожидается, что фирма сможет элиминировать негативные воздействия конъюнктуры, связанные с появление нового конкурента. Поэтому ожидается, что при снижении цены объем реализации возрастет на 20%.

Б) В случае снижения цены на товары группы Б на 10% ожидается, что объем реализации возрастет на 25%.

В) Ожидается, что объем реализации товаров группы В возрастет на 20% в случае осуществления рекламной кампании стоимостью 600 000 руб.

В первом квартале 2010 г запланировано увеличить товарный запас, чтобы он соответствовал среднегодовой величине товарного запаса на 2010 г. Предполагается, что среднее число оборотов товарного запаса будет равно шести. Существует договоренность с поставщиками, что пополнение товарного запаса будет оплачиваться по истечении шести месяцев с момента закупки.